Определение бойлерной комнаты, как она работает, распространенные мошенничества

Что такое бойлерная комната?

Бойлерная комната — это место или операция, обычно колл-центр, где агрессивные продавцы звонят по спискам потенциальных инвесторов («спискам лохов»), чтобы втюхать им спекулятивные, а иногда и мошеннические ценные бумаги. Списки лохов содержат данные жертв предыдущих мошенничеств.

Ключевые выводы

• Бойлерная комната — это схема, в которой продавцы используют методы агрессивных продаж, чтобы убедить инвесторов приобрести ценные бумаги, включая спекулятивные и мошеннические.
• Большинство продавцов бойлерных комнат связываются с потенциальными инвесторами через холодные звонки.
• Некоторые известные тактики бойлерных комнат включают в себя заявления, которые инвестор не может легко проверить, требование немедленной оплаты или угрозы за невыполнение.
• Эти методы, если не являются незаконными, явно нарушают правила добросовестной практики Национальной ассоциации дилеров по ценным бумагам (NASD). Тактика продаж бойлерных комнат также ограничена правилом 10b5 Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), которое запрещает дилерам делать ложные заявления, упускать существенные факты или совершать другие нечестные действия.

Как работает бойлерная комната

По данным Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), люди, участвующие в схеме бойлерной комнаты, связываются с инвесторами через холодные звонки, то есть незапрошенные звонки людям, с которыми продавец ранее не контактировал. Эта тактика приводит к тому, что потенциальный клиент не имеет никаких оснований или истории, чтобы оценить утверждения звонящего. Хотя это означает, что у потенциального клиента нет причин доверять звонящему, это также означает, что у него нет никакой информации, чтобы опровергнуть его утверждения.

SEC рекомендует инвесторам проверять биографические данные продавцов инвестиций и подтверждать их регистрационный статус на своем веб-сайте Investor.gov.

Часть подхода агрессивных продаж может включать в себя утверждения о возможности инвестирования, которые потенциальный клиент не может проверить самостоятельно. Продавец может настаивать на немедленной оплате со стороны потенциального клиента. Они также могут прибегать к враждебному подходу, угрожая потенциальному клиенту действием. Обещания высокой прибыли и отсутствия риска также могут быть использованы для оказания давления на потенциальных клиентов с целью инвестирования.

Тактика бойлерных комнат иногда используется, чтобы убедить инвесторов переплатить за покупку ценных бумаг, которые на самом деле имеют более низкую стоимость. Ценные бумаги могут быть фактически бесполезными или вообще не существовать, а собранные средства предназначены исключительно для обогащения лиц, стоящих за операцией. Через схемы бойлерных комнат может осуществляться множество мошеннических операций. К ним относятся мошенничество с бинарными опционами, мошенничество с авансовыми платежами и мошенничество с микрокапитализацией.

Эти схемы больше не ограничиваются подвалами и бойлерными; они могут поддерживаться в различных местах, таких как офисы или частные дома. Продавцы бойлерных комнат также могут привлекать потенциальных клиентов другими способами, кроме телефонных звонков. Электронные сообщения, такие как электронная почта, текстовые сообщения и социальные сети, могут использоваться для установления контакта с потенциальным клиентом.

Как распознать и избежать мошенничества в бойлерной комнате

Как и другие формы мошенничества, бойлерные комнаты используют жадность и эмоции жертв, чтобы получить их деньги. Они часто прибегают к агрессивным методам продаж, таким как назойливые холодные звонки, дезинформация и экстравагантные обещания, чтобы заверить покупателей, что они покупают «беспроигрышный вариант». Они также могут намекать на инсайдерскую информацию, например, о предстоящем слиянии или поглощении, которое повлияет на цену акций.

SEC требует от брокеров соблюдения строгих стандартов при продаже ценных бумаг. Брокеры не могут дезинформировать или упускать существенные факты при продаже ценных бумаг; они также не могут преувеличивать свои собственные послужные списки. Они также обязаны иметь «разумные основания полагать, что рекомендуемая сделка или инвестиционная стратегия подходит для клиента». Если брокер пытается связаться с потенциальными покупателями путем холодных звонков, возможно, он не учитывает интересы клиента.

SEC категорически запрещает дилерам по ценным бумагам дезинформировать инвесторов или допускать существенные упущения. Если предполагаемый биржевой маклер утверждает, что имеет доступ к секретной инсайдерской информации, это классический признак мошенничества.

Примеры бойлерных комнат

Популяризированные в таких фильмах, как «Boiler Room», «Glengarry Glen Ross» и «The Wolf of Wall Street», бойлерные комнаты стали синонимом неэтичной тактики продаж. Однако фактические методы существенно изменились. Вот несколько недавних примеров:

Мошенничество с грошовыми акциями

Грошовые акции — это акции небольших компаний, которые торгуются по цене менее 5 долларов за акцию. Большинство грошовых акций слишком малы для обычных фондовых рынков и торгуются только на внебиржевом рынке. Это означает, что относительно небольшая группа покупателей может вызвать значительный рост цены.

В типичной схеме мошенничества с грошовыми акциями операторы сначала накапливают акции с малой капитализацией по низкой цене, а затем используют тактику бойлерной комнаты, чтобы найти покупателей по завышенной цене. В такой схеме жертвы могут думать, что они покупают на открытом рынке, в то время как фактически они покупают свои акции напрямую у операторов.

Мошенничество с программным обеспечением

Не все бойлерные комнаты продают ценные бумаги. В 2015 году в австралийском штате Квинсленд полиция обнаружила бойлерную комнату, продающую программное обеспечение для спортивных ставок. По данным ABC, телемаркетологи «работали по тщательно подготовленному сценарию», чтобы собрать миллионы долларов с австралийских инвесторов, обещая им экстравагантную прибыль до 80 000 долларов в год. Мошенники также использовали фальшивые имена и сфабрикованные отзывы, при этом подкупая местную полицию, чтобы обеспечить прикрытие.

Часто задаваемые вопросы о бойлерных комнатах

Что такое схема «pump and dump»?

«Pump and dump» — это форма незаконной рыночной манипуляции, при которой мошенники искусственно завышают цену своих собственных акций, чтобы продать их с прибылью. Схемы «pump and dump» особенно популярны в отношении криптовалют из-за отсутствия глубины рынка и эффективного регулирования.

В типичной схеме «pump and dump» операторы используют холодные звонки, доски объявлений или социальные сети, чтобы связаться с инвесторами и убедить их купить ценные бумаги, обычно обещая гарантированную прибыль. По мере того как цена начинает расти, операторы продают свои собственные акции, оставляя покупателей с пустыми руками.

Что такое Закон о реформе торговли грошовыми акциями?

Закон о реформе торговли грошовыми акциями, принятый в 1990 году, был призван уменьшить количество случаев мошенничества с грошовыми акциями, таких как схемы, описанные выше. Закон включал строгие требования к раскрытию информации для брокеров, продающих грошовые акции, чтобы предотвратить дезинформацию покупателей. Он также создал электронную торговую площадку для котировки таких ценных бумаг.

Что такое «звонок и улыбка»?

«Звонок и улыбка» относится к телемаркетинговой технике холодных звонков потенциальным покупателям в целях продажи. Как следует из названия, эти методы основаны на агрессивных методах продаж и эмоциональных манипуляциях, чтобы убедить людей купить то, что они обычно не хотели бы. Для борьбы с агрессивными холодными звонками государственные органы запретили телемаркетологам делать ложные заявления, звонить на мобильные телефоны или нарушать список «не звонить».

Суть

Мошенничество в бойлерных комнатах существует столько же, сколько и фондовый рынок. Хотя они больше не осуществляются в буквальных бойлерных комнатах, методика та же: брокеры используют неэтичную тактику для продажи низкокачественных ценных бумаг, не раскрывая скрытых недостатков. Хотя технологии изменились, тактика бойлерных комнат осталась прежней.