Что такое «Базель II»?

«Базель II» — это свод международных банковских правил, разработанный Базельским комитетом по банковскому надзору и впервые опубликованный в 2004 году. Он расширил правила минимальных требований к капиталу, установленные в рамках «Базеля I», первого международного регуляторного соглашения, предоставил основу для надзора со стороны регулирующих органов и установил новые требования к раскрытию информации для оценки достаточности капитала банков.

Ключевые моменты:

• «Базель II», второй из трех Базельских соглашений, имеет три основных компонента: минимальные требования к капиталу, надзор со стороны регулирующих органов и рыночная дисциплина.

• Основываясь на «Базеле I», «Базель II» предоставил руководящие принципы для расчета минимальных нормативных коэффициентов достаточности капитала и подтвердил требование о том, что банки должны поддерживать резерв капитала, равный не менее 8% от их взвешенных по риску активов.

• Второй компонент «Базеля II», надзор со стороны регулирующих органов, предоставляет основу для национальных надзорных органов для борьбы с системным риском, риском ликвидности и правовыми рисками, среди прочего.

• Одна из слабостей «Базеля II» проявилась во время ипотечного кризиса 2008 года и Великой рецессии, когда стало ясно, что «Базель II» недооценил риски, связанные с современными банковскими практиками, и что финансовая система была чрезмерно заемной и недокапитализированной.

Понимание «Базеля II»

«Базель II» — это второе из трех Базельских соглашений. Он основан на трех основных «столпах»: минимальные требования к капиталу, надзор со стороны регулирующих органов и рыночная дисциплина. Минимальные требования к капиталу играют наиболее важную роль в «Базеле II» и обязывают банки поддерживать определенные коэффициенты капитала к их взвешенным по риску активам.

До введения Базельских соглашений банковские нормы значительно различались между странами. Унифицированная структура «Базеля I» (и впоследствии «Базеля II») помогла странам стандартизировать свои правила и уменьшить беспокойство рынка относительно рисков в банковской системе. Базельская структура в настоящее время состоит из 14 стандартов.

Базельский комитет состоит из 45 членов из 28 стран и других юрисдикций, представляющих центральные банки и надзорные органы. Он не имеет юридических полномочий для принудительного исполнения своих правил, но полагается на регуляторов в своих странах-членах, чтобы сделать это. Ожидается, что эти регуляторы будут в полной мере следовать правилам Базеля, но также имеют право налагать даже более строгие правила. Например, в США регуляторами являются Совет управляющих Федеральной резервной системы, Федеральный резервный банк Нью-Йорка, Управление контролера денежного обращения и Федеральная корпорация по страхованию вкладов.

Требования «Базеля II»

Основываясь на «Базеле I», «Базель II» предоставил руководящие принципы для расчета минимальных нормативных коэффициентов достаточности капитала и подтвердил требование о том, что банки должны поддерживать резерв капитала, равный не менее 8% от их взвешенных по риску активов.

«Базель II» делит приемлемый регулятивный капитал банка на три уровня. Чем выше уровень, тем более надежными и ликвидными являются его активы.

Капитал 1-го уровня представляет собой основной капитал банка и состоит из обыкновенных акций, а также раскрытых резервов и некоторых других активов. Как минимум 4% резервного капитала банка должны быть в форме активов 1-го уровня.

Капитал 2-го уровня считается дополнительным капиталом и состоит из таких статей, как резервы переоценки, гибридные инструменты и среднесрочные и долгосрочные субординированные кредиты. Капитал 3-го уровня состоит из менее качественных необеспеченных субординированных долгов.

«Базель II» также уточнил определение взвешенных по риску активов, используемых при расчете того, соответствует ли банк своим требованиям к резервам капитала. Взвешивание по риску призвано воспрепятствовать банкам принимать чрезмерные риски в отношении удерживаемых ими активов. Основное новшество «Базеля II» по сравнению с «Базелем I» в том, что он принимает во внимание кредитный рейтинг активов при определении их весовых коэффициентов риска. Чем выше кредитный рейтинг, тем ниже весовой коэффициент риска.

Регулятивный надзор и рыночная дисциплина

Надзор со стороны регулирующих органов является вторым компонентом «Базеля II» и предоставляет основу для национальных надзорных органов для борьбы с различными типами рисков, включая системный риск, риск ликвидности и правовые риски.

Компонент рыночной дисциплины вводит различные требования к раскрытию информации о рисковых позициях банков, процессах оценки рисков и достаточности капитала. Его цель — способствовать большей прозрачности в отношении надежности банковской деятельности и позволить инвесторам и другим сторонам сравнивать банки на равных условиях.

Плюсы и минусы «Базеля II»

С положительной стороны, «Базель II» прояснил и расширил правила, введенные первоначальным Базельским соглашением «Базель I». Он также помог регуляторам начать решать некоторые финансовые инновации и новые финансовые продукты, появившиеся с момента выхода «Базеля I» в 1988 году.

Продолжение статьи

Продолжение: Плюсы и минусы «Базеля II»

Тем не менее, «Базель II» не был полностью успешным и даже был назван плачевной неудачей в его центральной миссии по сделать финансовый мир более безопасным.

Ипотечный кризис и Великая рецессия 2008 года показали, что «Базель II» недооценил риски, связанные с современными банковскими практиками, и что финансовая система была чрезмерно заемной и недокапитализированной, несмотря на требования «Базеля II».

Даже Банк международных расчетов, организация, стоящая за Базельским комитетом по банковскому надзору, сегодня признает: «Банковский сектор вступил в финансовый кризис с излишней долговой нагрузкой и недостаточными буферами ликвидности. Этим слабостям сопутствовало плохое управление и управление рисками, а также неподходящие структуры стимулов. Опасное сочетание этих факторов было продемонстрировано неверным ценообразованием кредитных и ликвидных рисков, а также избыточным кредитным ростом».

В ответ на финансовый кризис Базельский комитет в 2008 и 2009 годах выпустил новые руководящие принципы по управлению рисками и надзору, чтобы укрепить «Базель II». Эти реформы и другие, выпущенные в 2010 году и позднее, стали началом следующего Базельского соглашения — «Базель III», которое, по состоянию на 2022 год, все еще находится в процессе внедрения.

Заключение

«Базель II» — это второе из трех Базельских соглашений, разработанных для создания международных стандартов регулирования банковской деятельности и снижения рисков в мировой банковской системе. Он развивал и уточнял первоначальное Базельское соглашение, теперь известное как «Базель I», и привел к появлению «Базеля III», который стремится устранить недостатки двух более ранних соглашений.